Dividenden Erklärung

Alle wichtigen Informationen zur Dividenden-Erklärung finden Sie hier:

• Aus dem Lateinischen wird das Wort „Dividende“ mit „etwas, das geteilt werden soll“ übersetzt;
• Eine Dividende ist die Vergütung, die eine Aktiengesellschaft an ihre Aktionäre ausschüttet;
• Höhe und Reihenfolge der Dividendenausschüttung werden von der Hauptversammlung der Aktionäre, der Teilnehmer und der Satzung einer Aktiengesellschaft oder einer anderen Gesellschaft festgelegt;
• Dividenden können mehrmals im Jahr gezahlt werden. Sie können aber auch komplett ausfallen. Die Zahlung von Dividenden ist keine Verpflichtung des Unternehmens in einer Situation, in der es an Barmitteln mangelt oder wenn Mittel für die Entwicklung des Unternehmens verwendet werden müssen;
• Dividendenzahlungen wirken sich auf den Aktienkurs aus, der bei der Ankündigung um etwa die Höhe der beschlossenen Dividende steigen und dann zu Handelsbeginn um einen ähnlichen Betrag fallen kann;
• Normalerweise werden Dividenden in bar ausgezahlt. Solche Dividenden werden als Bardividenden bezeichnet. Dividenden können auch durch Aktien oder in Form von anderem Eigentum einer Aktiengesellschaft gezahlt werden.
• Viele Aktionäre sehen Dividenden als bequeme Möglichkeit, mit einer schrittweisen Wertsteigerung des Anlageportfolios Erträge zu erzielen. Im Laufe der Zeit kann sich eine kleine Menge an Anfangsinvestitionen zu einem beachtlichen Vermögen entwickeln. 

Einfach erklärt: So funktionieren Dividenden

Wenn sich ein Unternehmen für Ausschüttungen von Dividenden entscheidet, werden sie an alle Aktionäre ausgezahlt, die an einem bestimmten Tag, dem sogenannten Stichtag, in das Aktionärsregister aufgenommen wurden. Dabei spielt es keine Rolle, wie lange die Person die Aktien tatsächlich besaß. Zahlungen erfolgen in der Regel einmal im Jahr, seltener zweimal im Jahr. Dividenden werden immer für die vorangegangene Berichtsperiode gezahlt.

Die emittierende Gesellschaft legt den Gewinnanteil, der als Dividende ausgezahlt wird, und dementsprechend die Höhe der Dividende, die auf eine Aktie entfällt, auf der Hauptversammlung fest. Die Dividendenfonds hängen direkt von der Rentabilität des Unternehmens ab.

Unternehmen veröffentlichen Infos über Dividenden und Finanzergebnisse auf ihren Unternehmenswebsites in einem speziellen Bereich für Aktionäre und Investoren. In diesem Bereich können Sie erfahren, wie der Dividendenbetrag berechnet wird, die Häufigkeit der Zahlungen und die Dividendenhistorie.

Welche Arten von Dividenden gibt es? Eine einfache Dividenden Aktien Erklärung

Dividenden werden in Europa meistens einmal im Jahr in bar ausgezahlt. Aber es gibt noch andere Arten von Dividenden. Schauen wir uns die wichtigsten an:

1. Bardividenden: Dabei handelt es sich um reguläre Dividende, wie bereits erwähnt, ist diese Art am häufigsten anzutreffen. Aktionäre erhalten Bardividenden. Diese Form ist für Anleger am attraktivsten.
2. Natürliche Form der Dividende: Dividenden in Form von Eigentum, zum Beispiel in Form von zusätzlichen Aktien.
3. Dividenden aus Vorzugsaktien: Vorzugsaktionäre erhalten in der Regel höhere Dividenden. Die Anzahl der Vorzugsaktien ist begrenzt – mehr als 25 % des Stammaktienvolumens können nicht ausgegeben werden.
4. Zusätzliche Dividenden: Unter bestimmten Umständen (kumulierte Gewinne, guter Deal) können Unternehmen außerordentliche Einmalzahlungen an ihre Aktionäre leisten.
5. Zwischendividende: Zahlung von Dividenden auf der Grundlage von Zwischengewinndaten für einen Teil des Geschäftsjahres der Gesellschaft. Die Zahlung einer Zwischendividende impliziert in der Regel die endgültige Zahlung der Dividende, garantiert diese jedoch nicht.
6. Liquidationsdividende: Die Zahlung dieser Dividendenart erfolgt im Falle der Liquidation des Unternehmens. Nach dem Verkauf des Gesellschaftsvermögens und der Zahlung der Schulden werden die verbleibenden Mittel an die Aktionäre verteilt.

Dividende Aktien Erklärung: Wer hat Anspruch?

Jeder, der Eigentümer der Aktien der Gesellschaft ist, die Dividenden zahlt, hat das Recht, sie zu erhalten. Nachdem Sie die Aktien gekauft haben, müssen Sie auf die Ergebnisse des Geschäftsjahres und die Auszahlung der Dividenden warten. Dividenden werden meistens einmal im Jahr gezahlt, was jedoch keineswegs bedeutet, dass ein Aktionär ein ganzes Jahr warten muss, um zum ersten Mal Dividenden auf seine Aktien zu erhalten.

Aktien können nur wenige Tage vor dem Schlusstag des Dividendenregisters erworben werden. Wenn Sie Aktien nach dem Datum der Schließung des Dividendenregisters kaufen, werden Sie nicht in die Liste der Aktionäre aufgenommen, die Anspruch auf die nächsten Dividendenzahlungen haben. In diesem Fall erhalten Sie die ersten Dividenden für den nächsten Berechnungszeitraum. 

Einige Anleger finden es attraktiv, Aktien kurz vor dem Stichtag zu kaufen und schnell Dividenden zu erhalten. Es ist jedoch zu beachten, dass das Interesse der Anleger an Aktien zu wachsen beginnt, sobald der Betrag der Rückzahlungen von Anleihen bekannt wird. Die Notierungen steigen und je näher der Stichtag rückt, desto höher wird der Aktienkurs.

Nachdem das Register geschlossen und die Dividenden festgesetzt sind, sinkt der Aktienkurs (meistens um die Höhe der Dividenden). Diese Situation wird als die Dividendenlücke bezeichnet. Entscheidet sich ein Anleger also unmittelbar nach der Dividendenzahlung dafür, die Anteile loszuwerden, muss er diesen Aspekt berücksichtigen.

Der Bezahlvorgang selbst ist in der Regel sehr einfach. Sie können den Ihnen zustehenden Betrag auf Ihr Girokonto, auf Ihre persönliche Karte, per Postanweisung oder bar an der Kasse des Herausgebers erhalten.

Anfänger sollten bedenken, dass nicht alle Unternehmen Dividenden zahlen. Um gewinnbringend zu investieren und gute Dividenden zu erhalten, sollten Sie immer die folgenden Informationen über das Unternehmen prüfen, dessen Aktien Sie kaufen möchten:

• Dividendenhistorie und Dividendenpolitik;
• Zinsen-Diagramm der letzten 2 Jahre;
• fester Termin für Dividendenzahlungen;
• erwartete Prognose;
• Nachfrage der Produkte des Unternehmens und Weltmarktpreise;
• Nettogewinn des Unternehmens der letzten Jahre.

Was ist die Dividendenrendite?

Die Höhe der Dividenden und der Stichtag des Registers werden vom Verwaltungsrat der Aktiengesellschaft auf der Grundlage des Nettogewinns der Organisation empfohlen. Die endgültige Entscheidung über die Zahlung von Dividenden wird von der Hauptversammlung der Aktionäre getroffen, an der alle Aktionäre teilnehmen können.

Als Nettogewinn ist der Teil des Gewinns der Organisation zu verstehen, der ihr nach Zahlung von Steuern, Gebühren, Abzügen und anderen obligatorischen Zahlungen zur Verfügung steht. Er ist ein rechnerischer Wert und wird anhand der Bilanzdaten ermittelt.

Je mehr Dividendenpapiere ein Investor hat, desto mehr Dividendenrendite wird das Unternehmen seinem Aktionär geben.

Die Dividendenrendite kann mit einer einfachen Formel ermittelt werden:

wobei X die Dividende und Y der Marktpreis der Aktie ist.

Rechenbeispiel zur Dividendenrendite

Hier ein Beispiel zur Berechnung der Dividendenrendite:

Die Dividende je Aktie des Unternehmens betrug zum Jahresende 1,97 Euro. Der Börsenkurs einer Aktie beträgt 65 Euro je Aktie. Wir machen die Berechnungen:

1,97/65*100 % = 3,03 %.

Die Dividendenrendite beträgt also 3,03 %.

Hier könnten einige Fragen beim Anleger auftreten, z.B. wie man den Marktpreis einer Aktie ermittelt, wenn er sich ständig ändert? Sie können die Angebote zum Zeitpunkt des Kaufs verwenden, aber diese Option spiegelt nicht das tatsächliche Bild wider.

Um das genauest mögliche Ergebnis zu erhalten, können Sie zwei Methoden zur Berechnung des Marktwerts verwenden:

• Die erste Option: Sie müssen das arithmetische Mittel des Jahrespreises finden, indem Sie die Höchst- und Mindestwerte für das Jahr nehmen und durch zwei teilen. Zum Beispiel: Der Maximalwert der Aktie im letzten Berichtszeitraum lag bei 98, das Minimum bei 65 Euro. (65+98) /2 = 81,5 Euro. 
• Die zweite Möglichkeit besteht darin, das arithmetische Mittel zwischen dem Kurs am Anfang und dem Kurs am Ende des Jahres zu finden. Beispielsweise haben Sie Anfang des Jahres Aktien zu einem Preis von 65 Euro gekauft und genau ein Jahr später zu einem Preis von 102 Euro je Aktie verkauft. Wir berechnen den durchschnittlichen Marktpreis: (65+102)/2 = 83,5.

Wie aus den Beispielen ersichtlich ist, gibt es einen kleinen Unterschied abhängig von der Berechnungsmethode.

Dividende Erklärung: Wann wird die Dividende gezahlt?

Die Häufigkeit von Dividendenzahlungen kann in verschiedenen Unternehmen unterschiedlich sein und hängt von der Dividendenpolitik ab. Dies ist normalerweise eine von drei Optionen:

• Dividende wird einmal jährlich (jährlich) gezahlt;
• Dividende wird zweimal jährlich (halbjährlich) gezahlt;
• Dividende wird dreimal jährlich (vierteljährlich) gezahlt;

Einige Unternehmen zahlen ihren Aktionären jeden Monat Dividenden, aber diese Option ist sehr selten.

Profitieren Sie von Dividenden als Anleger

Aktien von Dividendenunternehmen sind am häufigsten für Anleger interessant, die langfristig investieren wollen, beispielsweise um zusätzliche Alterseinkommen zu erzielen. 

Damit Dividenden jedoch wirklich rentabel sind, müssen Sie Ihre Entscheidung zum Kauf bestimmter Aktien sorgfältig abwägen und sich der Risiken bewusst sein, die Sie auftreten können.

Um an Dividenden verdienen zu können, sollten Sie zunächst einmal der Wahl des Emittenten große Aufmerksamkeit schenken. Viel hängt von der Wahl des Unternehmens ab, dessen Aktien Sie kaufen wollen. Denken Sie daran, dass nicht alle Unternehmen an ihre AktionäreDividende ausschütten. Das Einkommen des Anteilseigners hängt von der aktuellen Lage der Aktiengesellschaft, ihren Gewinnen und ihrer Politik ab.

Stabile Dividendeneinnahmen können von großen Unternehmen erzielt werden, die ihren Aktionären über viele Jahre hinweg gute Dividenden zahlen. Aber einige junge Organisationen können auch hohe Dividenden zahlen und versuchen so, neue Investitionen in ihr Unternehmen anzulocken. Seien Sie immer vorsichtig und studieren Sie verschiedene Finanzindikatoren, bevor Sie Aktien eines Unternehmens kaufen. Hohe Dividenden sind kein Garant für den Erfolg eines Unternehmens.

Wenn Sie Informationen über den Emittenten sammeln, stoßen Sie möglicherweise auf das Konzept der Vorzugs- und Stammaktien. Bei einigen Emittenten kann ein Privatanleger beide Arten von Aktien erwerben, bei anderen nur Stammaktien. Der Vorteil von Vorzugsaktien besteht darin, dass auf sie in erster Linie Dividenden gezahlt werden und im Falle einer Insolvenz des Unternehmens die Aktie in erster Linie ausgezahlt wird.

Wenn Sie sich für ein stabiles Unternehmen mit guten Dividenden entschieden haben, müssen Sie nur noch auf die nächste Dividendenzahlung warten und nur gelegentlich in die Berichte des Unternehmens schauen, um sich zu vergewissern, dass die Lage weitgehend stabil ist.

Natürlich birgt dieser Ansatz auch Risiken. Der Hauptgrund ist die Unrentabilität des gesamten Trends. Dividenden werden in 90 % der Fälle nur aus Gewinnen gezahlt, die die meisten Unternehmen nicht erzielen werden, wenn der Markt stark einbricht.

Dividenden Erklärung: Zusammengefasst

Durch den Kauf einer Aktie wird eine Person Eigentümer des Unternehmens. Die Aktie gibt dem Eigentümer die Möglichkeit, sich an der Geschäftsführung der Aktiengesellschaft zu beteiligen und einen Teil des Vermögens im Falle der Liquidation der Gesellschaft für sich zu beanspruchen. Aber das Hauptziel beim Kauf und Verkauf von Aktien ist der Wunsch, mit der Differenz Geld zu verdienen – billiger zu kaufen und teurer zu verkaufen.

Um jedoch einen Gewinn aus Aktien zu machen, ist es nicht unbedingt notwendig, sie ständig an der Börse zu handeln. Sie können auf Dividenden setzen.

Dividendenrenditen zu erhalten, ist eine der einfachen Möglichkeiten, passive Erträge aus Investitionen zu erzielen. Mit dem richtigen Ansatz kann es ein mächtiges Werkzeug für einen Investor werden, der ein kleines, aber stabiles Einkommen erhalten möchte. 

Parallel dazu ermöglichen Dividenden den Aufbau riskanterer Strategien (inklusive Dividenden Strategie) für diejenigen, die durch aktive Arbeit am Markt höhere Gewinne erzielen möchten.