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Was ist der DAX 30 Index?
Was ist der DAX 30 Index?

Was ist der DAX 30 Index?

Beim DAX 30 handelt es sich um den wohl bekanntesten deutschen Aktienindex. Unter den Tradern ist er deswegen so beliebt, weil dieser die deutsche Wirtschaft wie kein anderer repräsentiert und einige der wichtigsten Unternehmen Europa beinhaltet.

Beim DAX 30 handelt es sich um den wohl bekanntesten deutschen Aktienindex. Unter den Tradern ist er deswegen so beliebt, weil dieser die deutsche Wirtschaft wie kein anderer repräsentiert und einige der wichtigsten Unternehmen Europa beinhaltet.

Der DAX erklärt

Der DAX ist der Leitindex für börsennotierte Aktien in Deutschland, welcher die 30 einflussreichsten Unternehmen beinhaltet. Der Wert wird von der Deutsche Börse Gruppe veröffentlicht und bedient sich der Preise der elektronischen Börse Xetra (Tochterunternehmen der Deutsche Börse) als Berechnungsgrundlage

DAX Definition

Das Kürzel DAX steht für „deutscher Aktienindex“. Der DAX 30 wird zuweilen auch als GER 30 oder DE 30 bezeichnet. 

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DAX 30 Geschichte

Der DAX 30 Index wurde ursprünglich im Jahr 1988 ins Leben gerufen. Der Basiswert lag seinerzeit bei 1163. Noch heute befindet sich ungefähr die Hälfte aller damaligen Indexbestandteile im DAX 30.

Der Index verwendete zunächst Kurse der Frankfurter Börse. Seit 1999 jedoch werden die Werte des elektronischen Systems Xetra zugrunde gelegt. 

Im Laufe der Zeit sind viele der größten deutschen Unternehmen zu multinationalen Konzernen avanciert, welche auf der ganzen Welt Umsätze generieren. Daher bildet der DAX 30 weit mehr ab als nur die deutsche Wirtschaft.

Über die Jahre wurden eine ganze Reihe Derivate und Index Tracking Produkte auf Grundlage des DAX 30 auf den Markt gebracht, die überall auf der Welt getradet werden können. 

Das richtige Verständnis des DAX 30

Der DAX 30 ist ein nach Marktkapitalisierung gewichteter Index, welcher die 30 größten deutschen Unternehmen inkludiert. Um sich für eine Index-Mitgliedschaft zu qualifizieren, ist es für ein Unternehmen notwendig, in den deutschen Prime Standard Markt aufgenommen zu werden. Die Liste der enthaltenen Aktien unterliegt einer quartalsmäßigen Prüfung. 

Wie wird der DAX 30 berechnet?

Zunächst einmal handelt es sich um einen nach Marktkapitalisierung gewichteten Index. Allerdings ist der Anteil jedes Unternehmens auf 10 % begrenzt. Eingeschränkte Aktien werden ausgeschlossen, wenn der Unternehmenswert berechnet wird. 

Das Gewicht eines jeden Unternehmens wird anhand des entsprechenden Marktwertes bestimmt, den das Unternehmen in % am Gesamtwert aller 30 Unternehmen einnimmt. 

Ein Unternehmen, dessen Wert aus den größten 45 Unternehmen herausfällt, wird aus dem Index entfernt wohingegen die Aufnahme eines Unternehmens dann in Betracht gezogen wird, wenn dessen Wert in die 25 größten hineinreicht. 

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DAX 30 Gewichtung und DAX Zusammensetzung 

Die folgende Tabelle verbildlicht die Unternehmen des DAX 30 Index mit Stand vom 20. April 2020. Außerdem sind hier der Aktienwert, die Marktkapitalisierung und die Gewichtung abzulesen. 

Unternehmen  Ticker Preis (€) Markt kap. $Mn  Markt kap. €Mn  Gewich tung
SAP SE  SAP 109.57 139,095  127,967  10.0%
Linde PLC LIN 184.58 97,038  89,275  9.7%
Allianz SE ALV 166.63 71,696  65,960  8.7%
Siemens AG SIE 83.78 70,421  64,787  8.5%
Bayer AG BAYN 63.14 67,063  61,698  6.8%
BASF SE BAS 47.06 45,202  41,586  5.9%
Adidas AG  ADS 207.8 43,699  40,203  5.0%
Deutsche Telekom AG DTE 12.978 66,604  61,276  4.5%
Daimler AG DAI 30.073 33,988  31,269  3.9%
Muenchener AG MUV2 210.95 31,226  28,728  3.5%
Deutsche Post AG DPW 27.47 35,753  32,893  3.2%
Volkswagen AG VOW3 127.51 69,958  64,361  3.1%
Deutsche Bourse AG DB1 141.05 27,994  25,754  2.5%
Infineon Technologies AG IFX 16.391 21,353  19,645  2.4%
Vonovia SE VNA 45.22 26,141  24,050  2.3%
BMW AG BMW 52.56 35,971  33,093  2.2%
E.ON SE EOAN 8.872 24,794  22,810  2.0%
Fresenius SE & Co FRE 39.755 23,561  21,676  2.0%
Henkel AG & Co. HEN3 79.77 34,085  31,358  1.5%
RWE AG RWE 26.165 17,372  15,982  1.5%
Deutsche Bank AG DBK 6.236 13,685  12,590  1.4%
Merck KGaA MRK 108.025 49,889  45,898  1.3%
Fresenius Medical Care SE FME 71.86 22,831  21,005  1.3%
MTU Aero Engines AG MTX 116.175 6,345  5,837  1.3%
Continental AG CON 75.11 16,024  14,742  1.2%
Wirecard AG WDI 105.55 17,687  16,272  1.2%
Beiersdorf AG BEI 94.65 23,210  21,353  1.0%
Heidelbergcement AG HEI 41.905 8,785  8,082  0.9%
Deutsche Lufthansa Group LHA 8.161 4,109  3,780  0.8%
Covestro AG 1COV 30.635 5,978  5,500  0.6%

Die 5 größten Unternehmen beanspruchen allein schon 44 % des Gesamtwertes für sich, die größten 10 sogar 66 % und die Top-15-Werte machen 80 % des gesamten Index aus. 

Der Index ist mit Werten in folgenden Bereichen gut diversifiziert: 

Finanzen, Nichtbasiskonsumgüter, Grundstoffe, Industrie, Technologie und Gesundheitswesen. Diese Bereiche nehmen jeweils zwischen 11 und 17% des Indexes ein.Die Sektoren Telekommunikation, Versorger, Immobilien und Basiskonsumgüter beanspruchen einen Anteil von jeweils ca. 2 und 5 %. Zu den wichtigsten im Index vertretenen Branchen gehören die Bereiche Chemie, Software und Automobil.

Die 5 wichtigsten Aktien des DAX

Die folgenden Aktien nehmen für sich allein schon etwa jeweils zwischen 6 und 10 % des gesamten Indexvolumens ein. Daher sind diese die wichtigsten Aktien, die alle ambitionierten Trader im Auge behalten sollten. 

Die SAP AG ist ein führender Konzern für Unternehmenssoftware. Große Unternehmen können die SAP-Lösungen für nahezu jeden Firmenbereich zur Prozessoptimierung nutzen. So zum Beispiel Personal, Finanzen, Buchhaltung, Logistik, Lagerhaltung und Planung. SAP gehört neben Branchenriesen wie Oracle, Microsoft und Salesforce zur Speerspitze im Bereich Cloud Software und nimmt nicht zuletzt aus diesem Grund den größten Teil des Index ein.

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Die Linde Plc ist das weltweit größte Unternehmen für Industriegas. Lindes Betätigungsfelder erstrecken sich auch durch Tochterunternehmen über den gesamten Globus und durch verschiedenste Branchen. Obwohl sich der Unternehmenssitz in Irland befindet, bleibt Linde durch die Fusion mit Praxair dennoch in Deutschland gelistet. 

Bei der Allianz SE handelt es sich um eines der größten Unternehmen im Bereich Finanzdienstleistungen in Europa und um DAS größte in Deutschland. Die Allianz verfügt über mehrere Tochtergesellschaften, von denen die bedeutendsten in den Bereichen Versicherungen und Vermögensverwaltung tätig sind. 

Die Bayer AG ist das viertgrößte Pharmaunternehmen der Welt, welches sich in unterschiedliche Tätigkeitsfelder aufteilt. So zum Beispiel Pharmazeutika, Pflanzenwissenschaften und Tiergesundheit. Bekannte Bayer-Produkte sind zum Beispiel Aspirin, Cipro und Roundup. 

Siemens AG zeichnet für ein breit gefächertes Sortiment an unterschiedlichen Produkten verantwortlich. Dazu gehören Artikel in der Telekommunikations-, der Fertigungs-, der Auto-, der Energie- und der Medizinindustrie auf der ganzen Welt. 

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Einzigartige Merkmale des DAX 30

Anders als andere Aktienindizes werden die DAX Indizes täglich nach Börsenschluss aktualisiert. Das geschieht unter Zuhilfenahme der Preise der zukünftigen Börse, welche längere Handelszeiten hat. 

Es existieren zwei Versionen des Index. Der Preis-Index und der Total-Return-Index. Während der Preis-Index keine Dividenden berücksichtigt, kalkuliert der beliebtere Total-Return-Index eine Reinvestition der Dividenden in den Index ein. 

DAX 30 Preis Performance 

Seit seinem Start hat der Dax 30 seinen Wert von 1000 auf 11000 steigern können. Die Performance des Index ist in aller Regel ein wenig geringer als die des S&P 500, der sich im gleichen Zeitraum um etwa 1200 % steigern konnte. Dennoch kann der DAX 30 zu einem der am besten performenden Indizes der Welt in diesem Zeitraum gezählt werden. 

Wenngleich die Performance in der Gesamtheit überzeugen kann, unterliegt auch der DAX 30 einer gewissen Volatilität. So hat der Index in den vergangenen 30 Jahren einige Einbrüche zu teilweise mehr als 30 % hinnehmen müssen. Tendenziell gibt es hier ebenso bullische wie bärische Perioden, die wenige Monate, aber auch einige Jahre anhalten können.

Auch von Ereignissen wie der platzenden Dotcom-Blase, der globalen Finanzkrise, der europäischen Schuldenkrise und auch der Covid-19-Situation ist der Index teilweise stark beeinträchtigt worden. Trotz all dieser Hindernisse hat sich der Index immer wieder erholt und zu neuen Höhen gefunden.

DAX 30 Wochenstatistik 1989 bis 2020 (Quellet: Tradingview.com)

Faktoren, die den Preis des DAX 30 beeinflussen 

Die bekannten Unternehmen aus dem DAX 30 hängen zu einem nicht unerheblichen Teil mit der Stärke der deutschen und auch der weltweiten Wirtschaft zusammen. Einzelhandelsmarken wie Adidas und die großen Automobilhersteller werden stark von den Ausgaben der Konsumenten beeinflusst. Die großen Chemiekonzerne wie BASF oder Linde wiederum sind dagegen abhängig vom internationalen industriellen Wachstum, während Hard- und Softwarehersteller den globalen Technologiesektor im Auge behalten müssen. 

Andere DAX-Indizes

Während es sich beim DAX 30 um den wohl bekanntesten deutschen Aktienindex handelt, der die größten deutschen Unternehmen listet, gibt es drei weitere Indizes, denen es zu folgen lohnt.

MDAX 

Der 1996 gegründete MDAX beinhaltet deutsche Midcap-Unternehmen. Hier sind die 60 Unternehmen gelistet, die sich unmittelbar hinter den Top 30 befinden. Der Index berücksichtigt jedoch nicht den Technologieesektor. Im MDAX sind Firmen wie Airbus, Hugo Boss, Osram und Puma gelistet.

TecDAX 

Der TecDAX enthält die 30 größten deutschen Technologie-Werte, die sich nicht für den DAX 30 qualifizieren konnten. Der Index wurde 2003 ins Leben gerufen, als er den NEMAX 50 ablöste. 

Bekannte Unternehmen des TecDAX sind beispielsweise Carl Zeiss, Dialog Semiconductor und Evotec. 

SDAX 

Der 1999 gegründete SDAX beinhaltet 70 kleinere Unternehmen, welche die Kriterien für den DAX 30 oder den MDAX nicht erfüllen, von denen die Hapag Lloyd AG mit einem Wert von 23,9 Milliarden Dollar wohl als größter Vertreter angesehen werden kann. Die Metagene AG hingegen ist mit einem Marktwert von 109 Millionen Dollar das kleinste gelistete Unternehmen.

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DAX Trading

Der DAX 30 genießt unter den Tradern besondere Beliebtheit. Die relativ hohe Volatilität und die starken Trends machen den DAX 30 zu einem idealen Index für das Traden mit allen Zeitfenstern. 

Vorteile und Nachteile des DAX 30 Tradings

Vorteile:

  • Der Kurs des DAX 30 wird durch eine hohe Zahl an Branchen und wirtschaftlichen Faktoren beeinflusst. Das bedeutet, dass der Kurs immer in Bewegung ist, was den Tradern stetig neue Möglichkeiten eröffnet.
  • Der DAX 30 überschneidet sich mit der europäischen und der amerikanischen Handelssitzung. Das gibt Tradern die Chance, Positionen zu eröffnen, bevor sich der US-Markt öffnet und gleichzeitig an sich entwickelnden Trends zu partizipieren. 

Nachteile

  • Den DAX zu analysieren, kann durch die Vielzahl an unterschiedlichen Unternehmen und Branchen und deren Anteil am Index zuweilen recht kompliziert anmuten.

DAX 30 CFD Trading 

Ein Index für sich kann grundsätzlich nicht getradet werden, da es sich hierbei eher um eine Kalkulation handelt, der die Kurse einzelner Aktien zugrunde liegen. Was Sie allerdings traden können, sind ETFs und CFDs.

ETFs eignen sich vorwiegend für langfristige Anlagestrategien. Terminkontrakte eignen sich für aktives Trading, erfordern jedoch einen vergleichsweise hohen Handelsaccount. CFDs hingegen sind für Trader mit Handelskonten aller Größen geeignet. 

Was ist CFD Trading?

CFDs können, ähnlich wie Terminkontrakte, gewissermaßen als derivatives Werkzeug angesehen werden. Sie ermöglichen den Tradern, auf einfache Weise Long- und Shortpositionen zu eröffnen. CFDs können mit jeder Art liquider Mittel gehandelt werden. So zum Beispiel Indizes, Aktien, Währungen, Kryptowährungen und Rohstoffen. 

CFDs bieten eine höhere Flexibilität als andere Typen von Derivaten. Mit dem CFD-Handel können Sie mit jeder Kontogröße beginnen. Mit einer Handelsplattform wie Libertex ist es Ihnen möglich, über alle Handelsklassen zu traden.

Vor- und Nachteile der CFDs beim DAX 30-Handel 

Wie bei allen anderen Tradingarten und Tools, gibt es auch beim CFD-DAX 30-Trading Licht und Schatten. 

Vorteile

  • Sie können DAX 30 CFDs bereits mit 100 € handeln. 
  • CFDs ermöglichen Ihnen, sowohl bei Kursabfall als auch bei Kursteigerung Gewinne zu erzielen. 
  • Der CFD-Handel ermöglicht kleinere Trades als Terminkontrakte, bei welchen eine relativ hohe Mindesthandelsgröße erforderlich ist. 

Nachteile

  • Der DAX 30 kann, wie jeder andere Index, zuweilen einen unvorhergesehenen Verlauf nehmen. 
  • Da es sich beim DAX 30 um eine relativ lange Handelssitzung handelt, ist es ratsam, auch nach der eigentlichen Trading-Session ein Auge auf den Markt zu werfen. 

DAX Trading Strategien

Die meisten Trader entwickeln im Laufe der Zeit ihre eigenen Trading-Taktiken. Im folgenden Teil sehen Sie ein paar der beliebtesten Methoden zum DAX 30 Handel mit CFDs.

Der DAX 30 Index eignet sich prinzipiell besonders gut für das bekannte Daytrading. Daytrader können im Fall von CFDs Momentum-, Breakout- oder Intraday Trend-basierte Strategien für sich nutzen. 

Breakout Trading 

Das Breakout Trading ist ein besonders populäres Mittel zum Daytrading. Wenn ein bestimmtes Unterstützungs- oder Widerstandsniveau überschritten wird, folgt in vielen Fällen eine erhebliche Bewegung. Ausschläge zu Beginn des Tages wichtig, da sich während der europäischen UND der US-Trading-Session neue Trends entwickeln können. 

Swing Trading

Beim Swing Trading handelt es sich um eine gute Strategie, wenn Sie keine Möglichkeit haben, den Markt die ganze Zeit zu beobachten. Die Volatilität bedeutet, dass es viele Preisschwankungen gibt, die lediglich zwei Tage anhalten, aber auch zwei Wochen überdauern können. Als Swing Trader können Sie die technische oder die Fundamentalanalyse nutzen. Gegebenenfalls aber auch eine Kombination aus beidem. 

Trend Following

Der DAX 30 weist langanhaltende Trends auf, die von ein paar Monaten bis zu einigen Jahren andauern können. Mithilfe von CFDs ist es weniger aktiven Tradern möglich, von einem Trend in beide Richtungen möglicherweise zu profitieren. 

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FAQ

Was ist der DAX 30 Index?

Beim DAX 30 handelt es sich um einen Leitindex, welcher die Performance der größten deutschen Unternehmen abbildet.

Was beeinflusst den DAX 30?

Der DAX 30 wird vordergründig von der deutschen Wirtschaft, der Performance der globalen Technologiebranche und der Fertigungsindustrie beeinflusst.

Wie kann man in den DAX 30 investieren?

Wer langfristige Anlagestrategien zum Ziel hat, ist mit den DAX 30 ETFs gut beraten. 

Wie kann man mit dem DAX 30 handeln? 

Der DAX eignet sich sehr gut für das Index-Trading. Die meisten Trader machen sich hier die CFDs zunutze.

Wie wichtig ist der DAX 30 für Trader?

Der DAX ist nicht ohne Grund einer der populärsten Indizes in Europa und korreliert gut mit den globalen Entwicklungsmärkten. Außerdem überlappt er die europäischen und amerikanischen Trading Sessions. 

Fazit

Der DAX 30 ist weltweit einer der wichtigsten Aktienindizes außerhalb der USA. Er gilt zudem als guter Anhaltspunkt für die deutsche Wirtschaft und eignet sich hervorragend für Trader, welche innerhalb der europäischen Trading Sessions aktiv werden wollen, kann jedoch auch während der amerikanischen Session getradet werden. 

Mit Libertex können Sie beispielsweise CFDs traden und müssen dafür lediglich einen unverbindlichen Demo-Account eröffnen. Mit diesem können Sie sich zunächst einmal mit der Umgebung auf dem Aktienmarkt und den Gegebenheiten vertraut machen und ein Gespür für Chancen und Risiken entwickeln, ohne echtes Geld einsetzen zu müssen. 

Bei Libertex handelt es sich um eine Brokerplattform, welche CFDs ebenso anbietet wie ETFs, Indizes und Kryptowährungen mit einer bis zu 100fachen Hebelwirkung. Das Portal stellt außerdem eine große Anzahl an kostenlosen Handelstutorials und eine Reihe nützlicher Tools zur Verfügung. 

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