Como é calculada a margem para abrir uma posição?

A margem é calculada com base no tamanho da posição, no valor do contrato e no nível de alavancagem atribuído ao instrumento. A fórmula padrão divide o valor nocional total da posição, que corresponde ao preço do ativo multiplicado pelo número de unidades ou lotes, pelo nível de alavancagem aplicável. O resultado representa o montante mínimo de capital que deve estar disponível na conta do trader para conseguir abrir a posição.

Por exemplo, se um trader quiser comprar 100 unidades de um CFD sobre ações cotado a €50 por unidade com alavancagem de 1:10, o valor total da posição é de €5.000 e a margem exigida é equivalente a €500. Se a mesma posição fosse aberta com uma alavancagem de 1:5, o requisito de margem duplicaria para €1.000. Esta relação entre alavancagem e margem é simples, mas crítica. Uma alavancagem mais elevada reduz a margem necessária, mas aumenta a sensibilidade do saldo da conta aos movimentos dos preços.

É importante salientar que a plataforma calcula a margem automaticamente no momento em que coloca a ordem e, caso não exista margem livre suficiente disponível, a ordem será rejeitada com a notificação correspondente. Os traders também devem considerar que manter várias posições abertas em simultâneo aumenta a margem total consumida, reduzindo a margem livre disponível para novas operações ou para absorver movimentos adversos dos preços em posições existentes. Antes de abrir qualquer posição, é recomendável verificar o requisito de margem nas especificações do instrumento, confirmar que existe margem livre disponível e garantir que existe uma reserva suficiente para gerir a posição confortavelmente sob condições de mercado variáveis.